审查范围
我们从移民及投资两个角度审查每个项目：项目能否支持您取得及保留绿卡，以及资金能否在合理时间内取回。
区域中心
指定状态、诚信基金缴费纪录、管理层背景、过往项目的 I-829 结果及还款纪录，以及是否曾受移民局或证券监管机构处分。
目标就业区（TEA）
核对项目所在普查区的人口或失业率数据，确认符合乡郊或高失业率定义，并与 I-956F 的资料一致。
资本结构
项目总成本的资金组成：优先银行贷款、EB-5 资金、发展商股本及其他资金的金额及受偿次序；EB-5 资金是贷款还是股权、有否抵押，以及其他资金是否已实际到位。
完工及担保
工程合约类型、施工进度及预算、完工保证的提供者，以及担保人是否具备履行担保的财务实力。
就业创造
经济报告采用的模型及假设是否保守、职位数目相对最低要求的缓冲，以及工程期少于两年时建筑职位的计算限制。
资金管理
是否设独立 EB-5 帐户、第三方基金管理人或年度审计，资金在 I-526E 获批前后如何拨付。
退出及还款
到期日、延期条款、还款来源（出售、再融资或营运现金流）、再投资安排，以及投资者在发行方违约时的权利。
费用及利益冲突
行政费、投资回报率、发展商及区域中心的关联交易，以及推介人或中介所收取的佣金。
我们阅读的文件
- 私募备忘录（PPM）、认购协议及有限合伙协议
- I-956F 项目申请及批核纪录，以及区域中心提供的 I-956G 年度报告
- 商业计划书（须符合 Matter of Ho 标准）及经济影响报告
- TEA 认定所依据的普查数据
- 贷款协议、抵押文件、优先贷款人的债权人间协议
- 完工保证、担保人财务报表及工程合约
- 托管或基金管理协议，以及资金拨付条件
- 发展商过往项目的完工及还款纪录
发行方未能提供以上任何一份关键文件，本身就是需要写入备忘录的发现。
备忘录的内容
每份私人尽职调查备忘录均以相同格式撰写，方便您比较不同项目。
- 结论摘要一页内说明项目是否通过我们的准则，以及最主要的三项风险。
- 逐项审查结果按上述范围逐项标示「已核实」、「须留意」、「待补件」或「高风险」，并说明依据。
- 移民时程与资金时程预计的绿卡时程与还款时程并列，标示两者不一致之处。
- 须向发行方提出的问题尚未解答的问题清单，可由您或您的律师直接提出。
- 适合度说明结合您的出生地、子女年龄及资金来源，说明这个项目是否适合您。
独立审查
尽职调查是否可信，取决于审查者与项目之间的关系。我们的做法是：
- 以书面准则审查每个项目，不因项目来源而改变标准
- 项目未通过准则时，我们会如实告诉您，即使这代表您最终不投资
尽职调查的限制
尽职调查能降低资讯不对称，但不能消除投资风险。我们依赖发行方提供的文件及公开资料，无法保证项目的未来表现、移民局的审批结果或还款时间。
我们的备忘录并非法律意见或证券投资建议。投资前，您应同时征询您的律师、税务顾问及财务顾问的意见。